- INDEX ANNUITY
인덱스 어뉴이티
Upside Growth Potential
주가 지수의 상승시 이자를 지급 받는 방식을 취하게 되는 상품입니다. 주식시장에 직접 투자되지 않고 보험사와의 계약을 통해 주식시장의 변화에 따라 이자를 지급받으며, 주가상승시 연결된 인덱스의 수익률을 계산하고 지급 받는 방식을 취합니다.
Principal Protection
주식시장에 직접투자가 되지 않는 만큼 주식시장의 투자위험성이 커지더라도 인덱스 어뉴이티에 포함된 자산은 최소 0% Floor를 유지함으로 원금과 이자를 포함한 현가치가 투자손실로 부터 보호됩니다.
Zero Cost
상품의 운용과 관련한 비용은 계좌 관리비를 포함한 투자 관련비용에 대해 비용이 책정되어 있지 않습니다. ** 최근에 이자 상승시 지급한도액을 키운 상품들의 경우 선택적으로 일정 비용을 지급하고 이자지급한도액을 크게 설정할 수 있습니다.
Tax Defer Growth
이자/투자 수익 부분에 대한 과세가 자금을 인출할 때 까지 연기되는 과세 유예가 적용되어 복리의 효과를 이용하여 자산 증식의 효율을 높일 수 있습니다.
경험하셔서 아시듯이, 은행의 저축자산의 경우는 매년 이자소득세에 대한 과세자료를 발행하고 있으니 복리 적용이 되지 않습니다.
Retirement Income
어뉴이티는 기본적으로 보험에 해당되지만 그 안에 투자의 기능과 보험의 기능을 병합하여 가지고 있는 보험/금융/투자 상품이라고 볼 수 있습니다. 보장(Insure)성을 제공하는 보험으로서의 어뉴이티의 성격은 연금의 지급에서 찾아 볼 수 있습니다. 투자혹은 불입된 자산이 고갈하여도 보험사로부터 지급보장(Insure)을 받을 수 있는 특성이 있어 어뉴이티를 가입하는 목적으로 분류할 수 있습니다.
Death Benefit
어뉴이티에 투자된 자산은 가입할 때 지정한 수혜자에게 Probate court를 거치지 않고 지급될 수 있습니다. 또한, 최근의 상품들중에는 사망보상금을 목적으로 개발된 상품들도 많이 출시 되고 있습니다. 생명보험의 가입이 어려운 소비자의 경우 자산증식에 대한 확신이 없을 경우 레버리지를 어뉴이티를 통해 확대하여 자산을 원하는 수혜자에게 좀 더 많이 전달 할 수 있는 기능들을 가지고 있습니다.
These numbers depict historical returns and do not guarantee future performance. The “S&P 500®” Index is a product of S&P Dow Jones Indices LLC or its affiliates (“SPDJI”) and have been licensed for use by Midland National® Life Insurance Company (“the Company”). Standard & Poor’s® and S&P® are registered trademarks of Standard & Poor’s Financial Services LLC (“S&P”); and this trademark has been licensed for use by SPDJI and sublicensed for certain purposes by the Company. Fixed index annuities are not sponsored, endorsed, sold or promoted by SPDJI, Dow Jones, S&P, or their respective affiliates and none of such parties make any representation regarding the advisability of investing in such product(s) nor do they have any liability for any errors, omissions, or interruptions of the Indices.
특히, 수익률은 MYGA나 CD와 다르게 확정되어 있지 않아 투자자가 기대하는 수익률에 대한 합리적인 정도의 결과를 기대하려면 상품의 이자 지급 구조를 이해하는 것이 꼭 필요합니다.
인덱스 어뉴이티에 대표적으로 사용되는 S&P 500 Index의 경우 과거의 기록들을 보면, 상승한 해가 하락한 해 보다 더 많았습니다. 이러한 상승장에 대해 이자를 계산해서 수익으로 연결하는 방식에 대해 이해하고 있고, 이 방식에 대해 긍정적인 의견에 동의한다면 이러한 상품이 투자자의 목적에 부합한다고 볼 수 있습니다.
이렇듯, 시장에 직접 투자 하지 않으면서 이러한 주식시장의 흐름을 자산의 손실없이 어뉴이티의 이자계산과 접목 시킨 상품이 인덱스 어뉴이티입니다.
(과거의 수익률은 향후 실제 투자수익률과 다를 수 있습니다.)
(과거의 수익률은 향후 실제 투자수익률과 다를 수 있습니다.)
상승시기에만 이자를 지급하고 하락시기에는 투자손실을 보존하는 인덱스 어뉴이티는 좋은 대안이 될 수 있습니다. 이런 의견은 상승장의 빈도수가 하락장의 빈도수 보다 많다는 과거자료에 기인하고 있으며 하락시에는 손실을 0%로 보존하기 때문에 손실에 대한 우려또한 없앨수 있기 때문입니다.
시장의 상승에 대한 긍정은 있지만, 손실보존에 대한 장점을 선호하는 분들이라면 인덱스 어뉴이티는 포트폴리오의 한 축을 맡을 수 있을 것입니다.
아래는 한 보험사의 이자계산에 사용되는 옵션들과 각기 다른 이자계산 방식을 잘 보여주고 있습니다.
(과거의 수익률은 향후 실제 투자수익률과 다를 수 있습니다.)
Annual Point to Point With A CAP
CAP은 최대 이자 지급가능액을 말합니다. 그러니 CAP은 높을 수록 좋은 숫자가 됩니다.
정해진 기간동안 지수가 Negative로 나타나게 되면 수익률은 0%가 적용됩니다.
Annual Point to Point A Spread
Annual Point to Point a Participation Rate
Monthly Sum With A CAP
일년간의 합이 0% 이상일 경우 해당되는 이자를 지급하고 손실이 발생할 경우 수익률을 0%로 표기하여 손실은 발생하지 않습니다.
이 방식은 안정적인 시장환경에서 꾸준한 상승장이 있을 때 큰 효과를 나타내지만, 등락폭이 큰 시장에서는 효과가 미미 합니다.
Fixed Account
주식시장이 오르지 않더라도 이 곳에 할당된 자금은 정해진 이자를 받게 됩니다.
Peformance Trigger
주로 S&P 500을 사용하고 Annual Point to Point Performance Trigger 혹은 1yr Specified Rate으로 표기되는 등 회사에 따라 표기방법을 달리합니다.
간단히, 불입시점으로 부터 1년후 주가 지수가 0% 이상의 Positive 가 나오면 표기된 이자를 제공하는 방식입니다. 한회사의 경우 8%대의 Trigger 이자를 제공하는데, 이경우 S&P 500이 불입후 1년이 지난시점에 1% 상승하였을 경우에도 해당 strategy에 할당된 금액은 8%의 이자를 지급받게 되는 이자 지급방식입니다.